- 총 13개 승인된 프로젝트에 21.75억 달러 금융지원 제공 -

- AIIB의 금융지원은 주로 에너지, 교통, 인프라에 집중 -

 

자료원: 바이두

 

□ AIIB 지속 확장세

 

  ㅇ 지난 5월 14일, AIIB를 이끌고 있는 진리췬(金立群) 초대 총재가 베이징에서 개막한 ‘일대일로(一帶一路) 정상포럼’에 참석, “AIIB는 올해말까지 총 85개 회원국까지 확대될 것”이라고 밝혔음.

    - 아시아인프라투자은행(AIIB)의 회원국은 최근 칠레, 그리스, 루마니아, 볼리비아, 키프로스, 바레인, 사모아 등 7개국의 신규 회원가입을 승인해 77개국으로 확장, 이미 ADB 회원국 수(67개 국)를 추월

    - 올 초 진 총재는 “2017년 내 회원수가 25개국 더 늘어날 것”이라고 전망한 바 있음.

 

□ 중국이 주도한 국제금융기구...아시아인프라투자은행(AIIB)

 

  ㅇ AIIB는 중국이 제안, 주도 창설한 국제금융기구임.

    - AIIB는 아시아지역의 부족한 인프라 투자를 지원, 미국과 일본이 주도하는 IMF(국제통화기금), 세계은행, 특히 ADB(아시아개발은행)의 부족한 자금력을 보완하는 것을 목적으로 하는 다자개발은행

    - 2013년 10월 중국 시진핑 주석이 처음 창설을 제의, 2014년 10월 아시아 21개국이 AIIB 설립을 위한 양해각서(MOU)에 공식 서명, 초기자본금 500억 달러 규모로 공식 출범

    * 2014년 10월 당시 MOU 참여 국가(총 21개국): 중국, 인도, 파키스탄, 몽골, 스리랑카, 우즈베키스탄, 카자흐스탄, 네팔, 방글라데시, 오만, 쿠웨이트, 카타르 및 인도네시아를 제외한 ASEAN 9개국 등

    - 2015년 6월 베이징에서 한국, 러시아, 인도, 독일 등 AIIB 50개 회원국 대표들이 참석해 AIIB 운영의 기본원칙을 담은 협정문에 서명하고 같은 해 12월 말 공식 출범

 

  ㅇ AIIB는 창립초기부터 ‘일대일로’(一帶一路) 육·해상 실크로드 사업의 자금통로 역할을 하게 될 것으로 전망됐음.

    - 중국 정부는 AIIB 창립회원국 협정문 체결 전인 2015년 3월 세부적인 일대일로 액션플랜인 “실크로드경제벨트와 21세기해상실크로드를 공동 건설할 데 관한 비전과 액션플랜”을 제시

    - 설립 협정문에 금융지원 분야를 “인프라 및 기타 생산분야”로 명시한 가운데 진리췬 초대 총재는 2016년 6월 1차 금융지원 프로젝트 리스트를 발표하면 “현 단계에서 에너지 및 전력, 교통통신, 농촌 인프라, 상하수도, 환경보호, 도시 개발과 물류를 대상으로 금융지원을 제공하겠다”고 밝힘.

 

AIIB 핵심 투자영역

                                            

자료원: ANZ Bank

 

□ AIIB 지원 프로젝트 현황

 

  ㅇ 출범 이래 AIIB는 총 6차례에 걸쳐 13개 프로젝트에 대한 자금 지원을 승인, 총 자금 지원 규모는 21억 7,500만 달러(2017년 5월 기준)

    - 13개 프로젝트 중 전력 인프라 건설이 5건, 빈민촌 개발과 항구 건설 및 수리시설 구축 등이 4건, 교통 인프라 건설이 3건, 천연가스 수송과 같은 에너지 공급 시스템 구축이 1건

    - 기존 AIIB 대출지원 프로젝트 중 AIIB 독자지원은 단 1건뿐, 대반수가 다자개발은행 등국제금융기구와의 협조융자 형태이며, 차입국 정부가 출자하는 경우도 있음.

    - 국가별로 살펴보면 지원 프로젝트 수 최다 국가는 인도네시아(3건), 파키스탄, 방글라데시, 오만이 2건으로 2위에 랭킹. 이중 파키스탄은 ‘일대일로’ 6대 경제회랑 중 하나인 ‘중국-파키스탄 경제회랑’의 관련국으로 AIIB로부터 총 4억 달러의 자금을 지원받고 있음

    * 인도네시아는 총 3건의 프로젝트로 4억4150만 달러, 오만과 방글라데시가 2건 프로젝트로 총 3억100만 달러, 2억2500만 달러 대출지원을 받고 있음.

AIIB 금융지원 프로젝트 리스트

                                                                                                                                                         (단위: 백만 달러)

연번	융자 형태	차입국	사업	융자액	협조 융자처	협조 융자액	승인 시기
1	단독	방글라데시	배전망 확장 (Power Distribution System Upgrade and Expansion Project)	165	-	-	(1차) 2016년 6월 24일
2	협조	인도네시아	빈민촌 개발 (National Slum Upgrading Project)	216.5	세계은행	-
3		파키스탄	고속도로 건설(64 km) (National Motorway M-4 (Shorkot-Khanewal Section)Project)	100	ADB	100
					영국국제개발성 (DFID)	34 (무상)
4		타지키스탄	고속도로 (Dushanbe-Uzbekistan Border Road Improvement Project)	27.5	EBRD	27.5
합계				509		161.5
5	협조	파키스탄	수력발전소 확대건설 (Tarbela 5 Hydropower Extension Project)	300	세계은행	-	(2차) 2016년 9월 29일
6		미얀마	발전소 건설 (Myingyan 225 MW Combined Cycle Gas Turbine(CCGT)Power Plant Project)	20	국제금융공사(IFC) ADB	-
합계				320		-
7	협조	오만	항구 건설 (Duqm Port Commercial Terminal and Operational Zone Development Project)	265	SEZAD	88.33	(3차) 2016년 12월 8일
8			철도 인프라 (Railway System Preparation Project)	36	OGLG	24
합계				301		112.33
9	협조	아제르바이잔	Anatolia 천연가스 수송관 (Trans Anatolian Natural Gas Pipeline Project )	600	세계은행	800	(4차) 2016년 12월 21일
					EBRD, EIB	2,100
					Borrower	2,100
					기타 상업은행	3,000
합계				600		8,000
2016년 합계				1,730		8,273.83
10	협조	인도네시아	인프라 공사 (Regional Infrastructure Development Fund Project)	100	WB	103	(5차) 2017년 3월 22일
					GoI	203
11			댐 건설 (Dam Operational Improvement and Safety Project)	125	IBRD	125
					GoI	50
12		방글라데시	배전시스템 (Natural Gas Infrastructure and Efficiency Improvement Project)	60	ADB	167
					Government	226
합계				285		874
13	협조	인도	안드라 프라데쉬 24x7 전력 (Andhra Pradesh 24x7 – Power For All To be co-financed )	160	IBRD	240	(6차) 2017년 5월 2일
					현지 정부	171
합계				160		411
2017년 1~5월 합계				445		1,285
총계(2016~2017.5월까지 누계)				2,175		9,550

자료원: AIIB 홈페이지(17.5.24 현재)

 

  ㅇ 2016년 AIIB는 4차례에 걸쳐, 9건 프로젝트에 대한 자금지원을 승인, 규모는 17억3000만 달러

    - AIIB는 1차 연차총회(’16년 6월 25~26일) 직전, 4개 프로젝트에 금융지원을 제공하는 1차 대출지원 리스트를 발표했음. 1차 융자규모는 총 6억 7050만 달러, 그중 1억6150만 달러는 타 국제금융기구가 지원

    - 같은 해 9월 발표한 2차 리스트는 2건 프로젝트에 3억2000만 달러를 지원하기로 했음.

    - 12월에는 3, 4차 리스트를 연달아 발표

 

  ㅇ 2017년 들어 AIIB는 3월에 당해 첫 자금지원 프로젝트를 발표, 2016년 6월에서야 1차 리스트를 발표한 상황과 비교하면 AIIB 업무가 점차 안정기에 접어들고 있음을 반영

    - 3월 발표된 1차 리스트에 3건, 5월 발표된 2차 리스트는 1개 프로젝트가 포함, 총 대출규모는 4억4500만 달러

 

  ㅇ 현재 심사 중인 프로젝트는 12개로 자금 지원 예정액은 23억1770만 달러에 달함.

    - AIIB가 대출심사를 진행하고 있는 분야는 주로 에너지, 교통, 전력 등 인프라 건설에 집중

    - 인도가 총 6개 프로젝트로 최다 지원 신청국으로 부상, 자금지원 신청금액은 총 13억5000만 달러에 달함.

 

AIIB 심사 중 프로젝트

                                                                                                                      (단위: 백만 달러)

연번	국가	프로젝트	유형	AIIB 융자금액	총투자액
1	인도	아마라와티 도시건설	인프라	200	715
2	타지키스탄	Nurek 수력발전소 회복	에너지	60	350
3	조지아	바톤 도로건설	교통	114	315.2
4	조지아	수력발전소	에너지	86.7	1,035
5	인도	구자라트 농촌도로	교통	400	632
6	인도	인도인프라건설펀드	종합형	150	750
7	인도	마드야 프라데쉬 농촌건설	교통	141	502
8	필리핀	마닐라 홍수관리	인프라	150	500
9	인도	전송시스템 강화 프로젝트	에너지	100	303.5
10	카자흐스탄	40 MW Gulshat 태양광 발전 프로젝트	에너지	16	69.11
11	스리랑카	수력자원 관리	인프라	400	155
12	인도	뭄바이 메트로 4호선	인프라	500	2,224
	합계			2,317.7	7,550.81

자료원: AIIB 홈페이지(2017.5.24. 현재)

 

□ AIIB 방문 현장 인터뷰

 

  ㅇ (규모) 2016년 8월 기준 AIIB 내부 직원이 70여 명에 불과하며, 계속 인력 충원 예정

 

  ㅇ (핵심분야) 세계은행이나 ADB는 교육, 헬스, 금융, 인프라 등 경제발전을 위한 사회, 경제 전반의 개발을 위해 다양한 분야에 투자를 하지만, AIIB는 설립 성격에 따라 주로 인프라 투자에 집중하고 있음

    - 대상국이 아시아 신흥국이다보니 교통, 가스, 전기 등 인프라 분야, 해당 지역 환경 프로젝트, 인프라 금융 지원 등 3가지 분야에 수요가 많은 편임

    - 인프라 투자 특성상 상환기간도 10년 이상 장기 상환 조건으로 시행하는 경우가 많음

 

  ㅇ (협조융자) 단독투자보다는 주로 다자개발은행(MDB, Multinational Development Bank)과 협조융자(co-financing) 방식을 선호

    - 실제로 현재까지 승인된 프로젝트 대부분이 타 기관과의 협조 융자방식으로 진행

 

  ㅇ (관심분야) 양질의 프로젝트를 발굴하고 이를 개발하는 게 가장 중요한 과제임.

    - 이제 출범한지 오래 되지 않아, 우선 양질의 프로젝트를 확보하는 것이 중요하며, 프로젝트 규모는 크게 중요치 않음. 프로젝트가 작더라도 프로젝트 의미와 영향이 더 중요하다고 생각함

    - 프로젝트 발굴을 위해 해외 프로젝트에 경험이 있는 기업, 기관 등을 벤치마킹하는 것에도 관심이 있음

    - 향후 한국기업, KOTRA와 같이 해외 프로젝트에 경험이 있는 기관에서 좋은 프로젝트를 제안해주기 바라며, 한국 기업이 강점이 있는 ICT 분야, 스마트 시티 분야 등을 접목하는 방법도 고려가능 할 것임

 

  ㅇ (사업 참여 관련) ADB는 회원국에만 기회가 열려있지만, AIIB는 회원국이 아니더라도 참여 기회가 열려 있다는 특징이 있음

    - AIIB 자금지원 원칙은 AIIB 회원국 및 회원국의 기관과 기업 등에 자금 제공 가능하나, 총회 과반수 의결로 비회원국에도 자금 제공 가능

 

□ 전망 및 시사점

 

  ㅇ AIIB는 중국이 ‘자국 중심의 지역경협 확대’를 위해 중요한 역할을 담당할 것이며 특히 일대일로 구상을 실현하기 위한 자금줄 역할을 톡톡히 할 것으로 전망

    - AIIB의 수권자본금 중 중국은 최대 출자국으로 26.06%(297억 8040만 달러) 의결권을 보유하고 있음

    - 중국의 AIIB 설립구상은 중공 18기 3중전회(2013.11월 개최)에서 채택한 ‘신 개방형 경제체제 구축’, 즉 “개발성 금융기관을 설립, 주변국과의 인프라 연결을 가속화하여 일대일로 건설을 추진하고 전방위적으로 개방된 새로운 국면을 형성해야 한다”는 방침을 실현하기 위한 것임

 

  ㅇ 우리 기업들은 ‘일대일로’ 연선 국가들의 인프라 구축에 대해 지속적인 모니터링을 하는 한편, 아시아 지역 인프라 구축분야에서 제 3국에서의 중국기업과의 협력 확대에 노력해야 할 것임.

    - AIIB는 ADB와 달리, 자금대출 프로젝트 기계, 서비스 조달에 관해 입찰자격을 회원국에만 한하는 제한조치를 두지 않고 있음

    - 인프라 구축과정에서 기계, 서비스 조달에 국가 제한을 두지 않지만 기초적인 인프라 구축은 로컬 기업 위주로 진행될 가능성이 큼

    - 우리 기업의 경우 교통, 통신, 에너지 분야에 스마트 인프라 구축분야에 강점이 있어, 우리 기업의 강점과 중국 기업의 강점을 결합해 상호 윈윈하는 협력 비즈니스 모델 필요

 

 

자료원: 중국 상무부, 창청(長城)증권사, 일본 다이와종합연구소, 일본 미츠비시 연구소, 일본 노무라 자본시장연구소, KOTRA 베이징무역관 등 종합