중국 벤처창업의 빛과 소금, '크라우드 펀딩'의 성장

- 대학생 창업자 중 65% 이상 '크라우드 펀딩' 이용해 활용자금 모아 -

- 창업 솔루션 플랫폼 '종촹학원(众创学院)', 창업자 사이에서 인기 -

 

 

 

 

□ 크라우드 펀딩(众筹)이란?

 

 ○ '대중으로부터 자금을 모은다'는 뜻으로, 소셜미디어나 인터넷 등의 매체를 활용해 자금을 모으는 투자 방식임.

 

 ○ 대학생 창업자 중 65% 이상은 모두 '크라우드 펀딩'을 통해 창업한 것으로 조사됐고, 현재 소셜미디어나 인터넷을 통해 활용자금을 모으는 방식이 활성화됐음.

 

□ 크라우드 펀딩의 형태

 

 ○ 크라우드 펀딩의 형태는 주로 '지분투자형 크라우드 펀딩', '대출형 크라우드 펀딩', '후원형 크라우드 펀딩' 세 가지로 나눠짐.

 

구분	내용
지분투자형 크라우드 펀딩	신생기업 및 소자본 창업자을 대상으로 자금을 지원하는 유형으로 투자금액에 비례해 지분을 취득하는 형태임. 온라인 상에서 개인 혹은 기업이 벤처기업 지분에 투자 후 상장, 매각 시 투자 수익을 거두는 방식
대출형 크라우드 펀딩	인터넷 소액대출을 통해 자금이 필요한 개인 및 개인사업자에게 자금을 지원하는 형태로 대출에 대한 이자가 목적임. 온라인 상에서 희망 대출금, 이자율을 제시 후 투자자로부터 자금을 받고 만기 시 원리금을 상환하는 형태
후원형 크라우드 펀딩	기획자가 자금을 지원한 대신 프로젝트의 결과물 혹은 기념품을 일정 부분 보상 받는 형태임. 예로는 공연티켓, 기념품 혹은 기여자 명단에 이름을 올리는 방식으로 진행됨. 주로 개인 작업물 제작 지원에 많이 사용됨.

 

□ 크라우드 펀딩 시장 현황

 

 ○ 2014년 크라우드 펀딩 자금조달 규모는 역대 합한 액수의 5배에 달하며, 2015년 상반기 크라우드 펀딩 거래액은 2014년의 2배 성장한 약 100억 위안을 기록함.

 

 ○ 시장조사전문기관 아이리서치(艾瑞諮詢, iResearch)의 통계 자료에 따르면, 2014년 중국의 지분투자형 크라우드 펀딩 자금조달 규모는 4억4000만 위안으로, 동기 대비 무려 123.5% 성장함.

 

 ○ 2014년 크라우드 펀딩을 통한 자금조달 건수는 4494건, 투자자는 79만825명에 달하며, 2015년 11월까지 크라우드 펀딩을 통해 운영된 기업만 320여 개임.

 

 ○ 크라우드 펀딩은'인터넷 등 매체를 통한 공개적인 투자 행위'로 정의되며 창업 장려가 목적임.

 

e금융의 건전한 발전을 위한 지도의견(关于促进互联网金融健康发展的指导意见)  - 2015년 7월 18일, 중앙은행과 관련 부문이 e금융 기본법에 대해 대외적으로 공표함.  - 지도의견을 통해 '혁신 장려, 리스크 방지 및 건전 발전' 등에 대한 전반적인 의견을 제시하며 e금융의 점진적 발전에 대해 적극적인 정책 지원을 아끼지 않을 것을 알림.  - 또한, 리스크 방지를 위해 인터넷 결제, 인터넷 대출, 크라우드 펀딩 자금 조달 과정에 있어서 사이버 감시 체제를 강화할 계획임,

 

□ 중국 주요 크라우드 펀딩 플랫폼

 

 ○ 자금조달 규모 1억4031만4000위안을 기록한 JD 크라우드 펀딩이 관련 플랫폼 중 31.6%를 차지해 중국 최대 크라우드 펀딩 플랫폼으로 자리 잡음.

 

명칭	특징
	- 중국 밍진망(鸣金网)의 통계에 따르면 2015년 5월 31일까지 JD 크라우드 펀딩 자금 조달액은 2억621만 위안(한화 약 360억 원), 타오바오 크라우드 펀딩은 1억1700만 위안(한화 약 200억 원)임. JD 크라우드 펀딩의 자금 조달액 비중이 약 58%를 차지해 1위 크라우드 펀딩 플랫폼으로 자리매김함. - JD 크라우드 펀딩은 3C(컴퓨터, 통신, 가전기기)와 디지털 등에서 안정적인 고객층을 보유, 자금조달에서 생산, 판매, 마케팅, 법률, 회계 등에 이르는 서비스도 제공
	- 2015년 3월까지 타오바오 크라우드 펀딩 항목은 총 877개로 누적액만 수억 위안을 기록함. 고부가가치의 IT 제품이 90%를 차지함.
	- 디엔밍스지엔(点名时间)은 중국 최초의 스마트 하드웨어 산업 전문 플랫폼으로 2012년 베이징, 상하이, 항저우, 선전 등 지역과 크라우드 펀딩 플랫폼에 대한 심층적인 분석을 진행함.
	- Dreamore는 새로운 형태의 사교 금융 플랫폼으로 앱을 통한 소셜 펀딩 형식을 띰.
	- 종초우망(众筹网)은 왕신금융그룹 산하의 크라우드 펀딩 사이트임. 종초우망과 장안보험이 협력해 출시한 '연애보험'의 총 자금 조달액이 600만 위안을 넘었으며, '쾌남영화' 또한 4만 여 명이 참여해 최다수를 기록함.

 

□ 세계 크라우드 펀딩 대회 개최

 

 ○ 2015년 8월 12일, 세계 크라우드 펀딩 대회 관련 기자회견이 인민일보 사내 건물에서 이루어졌으며, 대회는 2015년 10월 24~26일에 구이양시에서 성황리에 개최됨.

 

 ○ 세계적인 전문가, 경제학자 및 창업자가 구이양시에 모여 크라우드 펀딩산업 발전에 대한 토론을 진행했으며, 500여 개의 크라우드 펀딩 기업이 참가했음.

 

자료원: 바이두 백과(百度百科)

 

 ○ 현재 구이양 시내에 크라우드 펀딩 금융거래소를 설립해 운영 중에 있으며, 이를 통해 중국 스타트업 창업과 신제품 창업에 노력하고 있음.

 

□ 창업자들을 위한 JD의 솔루션, '종촹학원(众创学院)'

 

 ○ 최근 창업자들을 위해 만들어진 JD의 '종촹학원(众创学院)'이 창업자들의 주목을 받음. '종촹학원'은 자금조달, 포지션, 기술 등 문제에 대해 세부적이고 객관적인 솔루션을 제시함.

  - JD은 창업자 모두가 '종촹학원' 플랫폼을 이용해 창업자 각자의 경험을 공유하고 협력할 수 있기 바라며, 학원생 간의 협력을 통한 회사 설립 시 추후 JD 관련 펀드에 대한 투자 우선권을 부여하기로 함.

 

자료원: 중국경제주간(中国经济周刊)

 

□ 전망 및 시사점

 

 ○ 크라우드 펀딩 플랫폼 수가 나날이 증가하면서 플랫폼 간 경쟁도 가열되고 있음. 시장 경쟁에서 살아남기 위해서는 다른 플랫폼과 차별화되는 정확한 포지셔닝이 중요함.

 

 ○ 향후 투자자에 대한 우수한 서비스 및 권익 보장이 크라우드 펀딩 플랫폼의 경쟁력을 판가름하게 될 것이며, 미래의 크라우드 펀딩 플랫폼은 종합적인 서비스를 제공하는 형태로 발전할 전망

 

 ○ 많은 크라우드 펀딩 플랫폼이 생겨남에 따라 리스크 방지를 위한 관련 규정이 심화될 것

  - 최근 JD, 알리바바 등이 크라우드 펀딩 시장에 뛰어들며 주요 플랫폼으로 자리매김했으며, 이용자의 자금조달 과정상 리스크 방지를 위한 이용자 인증 기준이 높아질 것으로 보임.

 

 ○ 내년 증권법 수정될 계획이며, 만일 '증권기관 및 국무원 증권감독관리기관이 허가한 기타 기관의 소셜 펀딩으로 공개 증권발행'의 건의가 통과되면 크라우드 펀딩 시장은 황금기를 맞게 될 것임.

 

 

자료원: 바이두 백과, 중국경제주간, 현지 언론 종합 및 KOTRA 톈진 무역관 자료 종합