[칼럼] 도표로 보는 대중국투자 현황

- 대중국 투자 조정기에 접어들어 -

- 투자건수는 둔화추세, 프로젝트별 투자규모는 지속 확대 -

- 어려워지는 투자여건이 중규모 기업의 투자에 영향 -

 

보고일자 : 2007.2.7

곽복선 칭다오무역관

kbsamor@kotra.or.kr

 

 Ο 우리 기업의 대중국투자가 2004년을 기점으로 조정기에 접어든 것으로 보임. 최근 발표된 한국수출입은행의 투자통계를 간략히 분석한 결과 지난 5년간 우리 기업의 대중국투자는 금액 면에서 매년 빠른 속도로 증가하고 있으나, 건수에서는 둔화추세를 나타내고 있음.(아래 도표)

 

 Ο 이러한 투자건수 둔화 추세는 지속할 것으로 전망되는데, 이는 중국의 투자환경이 상당히 급변하고 있는 데 따른 것으로 보임. 즉, 노동계약법 내용의 기업 비친화적 개정(3월 전인대 통과 가능성이 큼), 공회(노동조합)설립의 강제, 토지사용증의 미발급, 공업용지출양최저가격 표준의 대폭 인상(1~2년 사이 5~6배 이상), 토지사용세 징수(외자기업으로 확산), 가공무역금지의 확대, 세관의 가공무역 관리강화, 외환관리 강화(일인당 연 환전한도 제한), 심가공결전시의 증치세 면세 취소 움직임, 소득세단일화 및 우대취소 움직임, 인민폐의 평가절상, 각종 인증제도의 강화(남발), 상표와 특허의 도용 처벌의 미흡, 법규의 소급적용, 환경규제 등등 일일이 열거하기도 숨이 벅찰 지경으로 진출 기업들의 경영에 어려움을 가중시키는 제도의 변화가 중국에서 연속적으로 벌어지고 있음. 이러한 변화는 대규모 투자자보다는 중소기업 위주의 중규모 이하 투자에 영향을 주고 있는 것으로 추정되고 있음.

 

            자료원 : 한국수출입은행

 

 

1) 투자건수 : 투자건수별로 보면 여전히 산동지역투자가 압도적으로 많은 상황이지만, 올 들어 처음으로 2006년에 감소세를 보였음. 이러한 변화는 보다 심층적인 분석이 필요하겠지만, 산동지역이 가공무역을 위주로 하는 지역인 만큼, 기업들의 투자패턴이 단순가공무역에서 질적인 변화를 보이기 시작한 신호로 보여짐.(대규모 투자가 많이 이루어지는 강소지역 투자가 느는 점도 이러한 추세를 반영하고 있다고 함.)

           자료원 : 상동

 

 

2) 투자금액 : 2006년에 강소성이 처음으로 산동성을 앞질렀음. 규모도 단일지역으로는 최근 들어 제일 많은 10억 달러를 기록하여 대규모 투자가 이 지역으로 집중되고 있음을 알 수 있음. 이는   2006년 대중투자의 건당 평균투자액(프로젝트별 평균투자금액)이 140만 달러인데 반해, 강소지역은 450만 달러였던 점에서도 확연히 드러남. 한편, 투자건수 면에서 감소세를 뚜렷하게 보여주었던 산동성과 천진시도 투자 금액 면에서는 꾸준한 증가세를 보여주어 점차 투자프로젝트 당 투자규모가 커지고 있음을 보여줌. 산동지역의 경우 현대자동차, CJ 등 대기업의 투자가 이루어지고는 있으나 일반적인 기업들의 투자규모는 대중투자 건당 평균투자액에도 훨씬 못 미치는 수준(‘06년 100만 달러)임.

 

            자료원 : 상동

 

       자료원 : 상기자료를 이용 작성함.

 

 

3) 투자업종 : 한국의 대중투자업종을 2006년 말 누계와 2006년 한해를 놓고 업종별 점유율을 비교해보면 대체로 다음과 같은 흐름을 알 수 있음.

 

 ㅇ 투자건수 기준 업종별 점유율 변화

  - 제조업 : 전체에서 차지하는 비중 감소 추세 (누계 79.6%→06년 한해 65.8%)

  - 도소매업 : 증가추세(6.3%→12.9%)

  - 서비스업 : 증가추세(6.3%→9.4%)

  - 부동산업 : 증가추세(0.5%→0.8%)

 

 ㅇ 투자금액 기준 업종별 점유율 변화 : 투자건수와 일치하는 흐름을 보이고 있음.

  - 제조업 : 전체에서 차지하는 비중 감소 추세(누계 84.2%→06년한해 81.3%)

  - 도소매업 : 증가추세(4.9%→7.3%)

  - 서비스업 : 증가추세(2.8%→5.1%)

  - 부동산업 : 증가추세(1.8%→2.1%)

 

대중국투자업종(2006년 말누계)
(단위 : 건, U$1000, %)
업종	투자건수	점유율	투자금액	점유율
Total	15,909	100.0	16,980,814	100.0
농림어업	234	1.5	72,555	0.4
광업	72	0.5	58,697	0.3
제조업	12,662	79.6	14,294,001	84.2
건설업	218	1.4	393,587	2.3
도소매업	997	6.3	828,008	4.9
운수창고업	95	0.6	123,769	0.7
통신업	34	0.2	95,461	0.6
금융보험업	7	0.0	1,078	0.0
숙박음식점업	507	3.2	328,578	1.9
서비스업	1,000	6.3	475,644	2.8
부동산업	82	0.5	307,999	1.8
기타	1	0.0	1,437	0.0

              자료원 : 상동

 

대중국투자업종(2006년 한해)
(단위 : 건, U$1000, %)
업종	투자건수	점유율	투자금액	점유율
Total	2,300	100.0	3,309,540	100.0
농림어업	30	1.3	12,937	0.4
광업	20	0.9	19,749	0.6
제조업	1,514	65.8	2,690,919	81.3
건설업	73	3.2	71,206	2.2
도소매업	297	12.9	240,433	7.3
운수창고업	20	0.9	11,081	0.3
통신업	8	0.3	681	0.0
금융보험업	4	0.2	140	0.0
숙박음식점업	99	4.3	22,754	0.7
서비스업	216	9.4	170,305	5.1
부동산업	19	0.8	69,335	2.1
기타	0	0.0	0	0.0

            자료원 : 상동
 

 

4) 제조업 : 투자업종 중 금액과 건수 면에서 최대인 제조업종을 위와 같은 방식으로 살펴보면 아래와 같음.

 

 ㅇ 투자건수 점유율 비교

  - 섬유 의복 : 제조업 전체에서 차지하는 비중 감소 추세(누계 18.7%→06년 한 해 16.4%)

  - 전자통신장비 : 증가추세(14.0%→15.3%)

  - 수송기계 : 증가추세(5.3%→6.3%)

 

 ㅇ 투자금액 점유율 비교

  - 섬유의복 : 제조업 전체에서 차지하는 비중 감소 추세 (누계 10.8%→06년 한 해 6.3%)

  - 전자통신장비 : 증가추세(26.8%→37.0%)

  - 수송기계 : 증가추세(13.1%→17.5%)

 

대중국제조업투자(2006년 말누계)
(단위 : 건, U$1000, %)
업종	업종중분류	투자건수	점유비	투자금액	점유비
Total		12,662	100.0	14,294,001	100.0
제조업	음식료품	911	7.2	666,160	4.7
	섬유 의복	248	16.4	168,260	6.3
	신발가죽	56	3.7	39,574	1.5
	목재가구	35	2.3	19,095	0.7
	종이인쇄	37	2.4	11,589	0.4
	석유화학	156	10.3	289,530	10.8
	비금속광물	36	2.4	137,434	5.1
	1차 금속	43	2.8	99,503	3.7
	조립금속	86	5.7	74,570	2.8
	기계장비	237	15.7	155,966	5.8
	전자통신장비	231	15.3	995,444	37.0
	수송기계	96	6.3	470,189	17.5
	기타	165	10.9	100,616	3.7

                  자료원 : 상동

 

 

자료원 : 한국수출입은행 발표 통계자료